Les indicateurs à absolument suivre pendant le bull run pour identifier le top

Rejoignez notre groupe Telegram pour rester au courant des dernières nouvelles crypto en direct.

Découvrez les indicateurs à absolument suivre durant le bull run afin de gérer au mieux ses investissements.

Les indicateurs clés

Un bull run se prépare et la stratégie repose essentiellement sur le choix des cryptomonnaies et sur les données on-chain qui sont disponibles pour se situer dans le cycle.

Le cycle de 4 ans est connu dans l’industrie. Et nous sommes actuellement entrés dans l’alt-coin season. Nous en sommes encore au tout début et il est encore possible d’acheter des cryptomonnaies bien positionnées pour obtenir sa liberté financière.

Toutefois, les choses vont rapidement s’accélérer et les investisseurs pas préparés peuvent se retrouver submergés par l’euphorie, la cupidité et la peur. Des émotions qui peuvent nous pousser à faire de grossières erreurs qui peuvent coûter cher.

C’est pourquoi savoir se situer dans le cycle permet déjà de savoir qu’il est désormais nécessaire de ne plus rien faire maintenant que l’on s’est positionné sur une ou plusieurs crypto-monnaies.

L’alt-coin season est lancée, il est donc essentiel de rester prudent, mais de savoir tenir ses positions. C’est aussi pourquoi il faut choisir des crypto-monnaies majeures afin d’éviter des chutes trop grosses.

Avant toute chose, il est bon de comprendre la psychologie du marché. Qu’il est important de vendre lorsque les petits investisseurs achètent et non pas d’acheter lorsque les gros vendent leurs jetons. Comme le montre le LTH Binary spending indicator (qui indique les dépenses des long term holders), leur vente provoque un arrêt du cours et crée une résistance. 

Il est donc essentiel de suivre dans quel état d’esprit se trouvent les deux parties. 

Connaître la psychologie du marché

Le premier indicateur essentiel est donc de savoir à quel point les investisseurs sont en profis. Car tous les investisseurs restent humains et finissent par prendre des profits. 

Comme l’indique l’analyste Checkmate, “c’est comme un contrôle de santé mentale” du marché. 

“Après des années de conditionnement, de nombreux Bitcoiners pensent que les HODLers ne vendent absolument jamais leur Bitcoin. C’est certainement le cas, mais comme pour toute chose, cette équation comporte des nuances.

J’utilise cela comme un contrôle de santé mentale pour vérifier si ce que je vois correspond à ce que je ressens.

Si le marché semble mousseux et que de nombreux LTH réalisent des bénéfices, cela correspond à la thèse selon laquelle nous pourrions rencontrer une résistance.”

Dans ce contexte, plusieurs données on-chain permettent d’avoir cette psychologie du marché, pour savoir si c’est une période d’euphorie ou de capitulation. Voici les meilleurs indicateurs, disponibles sur Checkonchain ou autres sites payants, pour évaluer cette psychologie : 

• Le NUPL Z-Score : il permet de savoir à quel point les investisseurs sont en profits non réalisés. Plus les profits non réalisés sont élevés, plus l’euphorie va être élevée et donc plus de gens seront tentés de prendre des profits. Ce qui indique qu’il faut être prudent quand la plupart deviennent avide.
• Le “Bitcoin Extrême oscillator” est également un moyen de déceler ces phases. 

Les indicateurs de tops et bottoms

Par la suite, il est également possible d’utiliser le graphique nommé “investor tool” afin de percevoir les tops du marché Bitcoin. Il est important de commencer à prendre ses profits à l’approche de la ligne verte. 

Le Toping price model permet également de savoir si nous sommes proches d’un top ou non.

Il est aussi possible d’utiliser le Pi cycle top indicator et le multiple de Mayer pour avoir une bonne connaissance d’où se situe le Bitcoin dans le cycle. 

Dans ces phases d’euphorie et de tops, il est donc possible de prendre des profits en DCA. La prise de profit ne veut pas forcément dire sortir du marché.

Il est par exemple possible d’échanger sa crypto Render en Solana dans la montée. Comme cela, on évite une forte chute en cas de retournement du marché et on continue de profiter du pump en cas de phase haussière.

Bien sûr, il sera important de sortir complètement un jour. 

Ces indicateurs de tops et bottoms permettent aussi d’accumuler le plus possible le Bitcoin lors des bottoms afin de se préparer pour le prochain cycle. Le bottom devrait se situer en 2026 et le Bitcoin pourrait atteindre le million au pic du prochain cycle.

L’investissement dans la crypto peut donc se prolonger à condition de ne pas se mettre dans le rouge dans celui en cours. 

Pour conclure, il est toujours intéressant de rester conscient de sa propre psychologie. Nous pouvons également nous sentir invincibles après avoir vu son portefeuille se multiplier par 10 ou 20 fois. Il est donc impératif de savoir vendre et de ne jamais céder au FOMO lorsque l’on sort. Prendre des profits n’a jamais tué personne. 

Il est également important de suivre l’historique de la dominance du Bitcoin. La chute de la BTC.D lors du précédent bull run a commencé en décembre et s’est terminé en mai de l’année suivante. Cette fois-ci, elle a commencé à chuter en novembre et pourrait donc se terminer pareillement en avril/début mai de l’année prochaine. Il sera donc important de redoubler de prudence lors de ce mois et de prendre une partie de son portefeuille en profits.